恒泰艾普:东方花旗证券有限公司关于《中国证监会行政许可项目审查一次反馈意见通知书》(153491)之核查意见

   西方星条旗使兼备有限责任公司

   状态 行政许可事项审察反应视域

   (153491)

   之

   制止视域

   孤独财务领队

   签字日期:2月16日,二

  中国1971使兼备人的监督支撑使服役:

   西方星条旗使兼备有限责任公司(以下省略“孤独财务领队 承认恒泰爱普油和煤气辅助设施爱好有限公司、“公司 ”)的付托,所有物不变份和给予现钞的孤独财务领队。

   恒泰四月收到中国1971证监会颁布的《中国1971使兼备人的监督支撑使服役公报》 (153491 )号行政许可事项审察反应视域(以下省略 “《反应视域》 ”),孤独财务领队见识贵会想要对行政许可事项审察反应视域高处的中间定位成绩举行了制止并发行物《西方星条旗使兼备有限责任公司状态行政许可事项审察反应视域(153491 反省视域(以下省略) 制止视域。

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   1、用功表格素材资料演示,恒泰APP拟发行爱好并依靠机械力移动新出示 股权,费春印所有物不变新金华残余股权。请贵公司外加展现:1)不依靠机械力移动整个新陈旧的的理由。 (2)收买示意图倘若有示意图和安顿?,因此,请外加法度变为阻碍的展现。想要孤独财务领队和专门律师判定并不隐瞒的COMM。 ……………………………………………………………………………………………………… 10

   2、用功表格素材资料演示,买卖接受,买卖中间的份将分类学。、逐渐点名禁令。用功素材资料同时显示,逐渐点名禁令工夫为自2016 (或许2017、2018)年度的《专项复核新闻快报》公报且领先年度业绩补苴整个最后阶段之日(以较晚者为准)起。请贵公司禀承《结束发行使兼备的公司数据展现满足的与体式原则第26号–股票上市的公司优异的资产重组(2014年复习)》特别感应条状态数据展现该当便于围攻者朗读、逻辑明确的、提纲挈领、易读和可理解性的想要,不隐瞒的这笔买卖各买卖对方党派的爱好锁定期的详细安顿和爱好逐渐点名禁令的工夫并外加展现。想要孤独财务领队和专门律师判定并不隐瞒的COMM。 …………………………………………………………………………….. 13

   3、重组新闻快报 16页和章节 55页显示孙更文是股票上市的公司的首先大股票持有者。,特别感应十三的页显示孙更文为股份股票持有者。。用功素材资料同时显示,不思索供养融资,买卖最后阶段后,Sun Gengw的持股使相称。请贵公司:1)外加展现孙更文是最大股票持有者或C。2)外加上市前十大股票持有者名单。3)与这笔买卖后的份变更关于,外加展现这笔买卖对动摇的印象,所有物把持动摇性的办法。想要孤独财务领队和专门律师判定并不隐瞒的COMM。 …………………………………………………………………………………………………………. 14

   4、用功表格素材资料演示,实行接受耗尽后 3年净赚高于过早地考虑一件事业绩,每年超额切断的使相称作为新的金支撑酬谢。。四川石油设计在全部接受中成功的净赚积和,则超额切断的20%作为四川石油设计支撑层酬谢。请贵公司: 1)不隐瞒的新金华过剩率的详细量。。2)确保上述的支撑包罗买卖对方并举行海报。。3)上述的超额实行理由的外加展现、依照、合常识,然后对股票上市的公司和中小连队权利的印象,并球杆风险。4)目的公司展现的外加会计员工办法,业绩奖品给予安顿对股票上市的公司的印象。想要孤独财务领队和会计员工师判定和弄清。

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   5、用功表格素材资料演示,这笔买卖是为切断股票上市的公司募集相配资产。。同时,股票上市的公司拟用功发行公司BO。另外,用功素材资料未展现这次募集相配资产倘若契合《创业板股票上市的公司使兼备发行支撑暂行办法》第十一转规则。请贵公司:1)兼备股票上市的公司融资壕沟、债券发行、工程总工作服侍和约的资产运用安顿,的比较级外加展现这笔买卖募集相配资产的必要性。2)外加展现这次募集相配资产倘若契合《创业板股票上市的公司使兼备发行支撑暂行办法》第十一转规则。想要孤独财务领队和专门律师判定并不隐瞒的COMM。 ………………… 24

   6、用功表格素材资料演示,新金华近两年及次要事情体现对应C 5大客户经过在很大的范围。。同时,新金华2013 年纪到2015年 上半年五大客户的市集使相称为、和。请贵公司外加展现:1)上述的次要经纪业绩对应客户与新金华新闻快报期前5大客户在范围的理由及合常识。 2)新金华倘若对次要客户在优异的信赖。如在,请外加办法的展现并球杆风险。孤独财务领队反省并高处不隐瞒的视域。 ……………………….. 36

   7、用功表格素材资料演示,新金华新闻快报期海内市集利益毛额率较高。新出示在中国1971变为上进程度。,海内集市与国际知名连队的当前的竞赛。请贵公司: 1)外加展现新金华的精髓技术倘若有。2)依照精髓竞赛优势、海内市集客户的动摇性和可扩展性、同估计与公司的限制等相似优于。,外加展现NE利益毛额的理由和睦常识。3)兼备新金华所处估计的海内中间定位保险单、海内市集客户的动摇性、结算工夫点、结算钱币、结算方法与还款限制、汇率变更等。,新金华海内市集风险的外加展现。孤独财务领队和会计员工师反省和加工。 …………………………………………………………………………………………………………. 39

   8、用功表格素材资料演示,新金华 2013年、 2014和 2015上半年营业支出 22,万元、27, 一万元和22元, 万元,连队支出增长较快。请贵公司兼备估计开展、中外竞赛、精髓竞赛优势、和约签署与处决、客户端集合度等,分出示和事情外加展现新金华新闻快报期营业支出和利益毛额率增长的合常识。孤独财务领队和会计员工师外加展现新金华新闻快报期业绩的制止限制,包罗但不限于和约签署和处决、次要客户限制、支出本钱的承认与利钱全部含义的合常识,论制止条理、制止见识的极盛时性、有效性及新金华业绩的现实性、不隐瞒的业绩增长的合常识。 ………………………………………………………………………………………………….. 47

   9、素材资料演示,四川石油设计 2013年至 2015年上半年前五大客户市集支出占比参加为 100%、和。2014 年营业支出2013 年增长,次要理由为吵闹其股票持有者李钰宾工作的重庆市川东燃气工程研制研究院成都分院的中间定位事情。另外,四川石油设计见识辅助设施项目的英里程标贷款费率使相称承认支出。请贵公司:1)外加展现四川石油设计倘若对次要客户在优异的信赖。如在,请外加办法的展现并球杆风险。2)兼备上述的 2014年度连队支出增长的次要理由、估计竞赛需求量、集市规模、四川石油设计精髓竞赛力、客户端集合度等,外加展现四川石油设计营业支出增长的车道混乱及可连续性。3)兼备四川石油设计辅助设施项目英里程标贷款费率使相称的决定依照,外加展现四川石油设计的支出承认倘若契合《连队会计员工原则》的中间定位规则。想要孤独财务领队和会计员工师判定和弄清。 ………………………………………………………………………………………………. 58

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   10、用功表格素材资料演示,四川石油设计 2013年至 2015上半年的总利息率参加为 、和,净市集率为 、和,请贵公司兼备四川石油设计精髓竞赛力、同估计与公司的限制等相似优于。,外加展现四川石油设计新闻快报期利益毛额率程度和市集网息率动摇的合常识。想要孤独财务领队和会计员工师判定和弄清。 ………………………………………………………………. 67

   11、用功表格素材资料演示,新金华 2015年度市集支出预测 增长2014 ,年均升压速度成年累月投下。。新金华评价预测期利益毛额率和市集网息率与2015 本年上半年程度无偏无党。,高于2013 年度和2014级。请贵公司: 1)兼备结束 2015年11月30 每日营业支出和净赚,外加展现新金华2015 年度预测演技的有实行可能。2)兼备估计开展、竞赛需求量、精髓竞赛优势、和约签署与处决、技术更新的信息与换衣风险、海内市集风险、客户动摇性和可扩展性等。,区别境内外外加展现新金华2016 年及嗣后年度支出、网息率和网息率、计算依照与合常识。孤独的财务领队和评价员工需求反省和加工。 ………………………………………………………………. 69

   12、用功表格素材资料演示,四川石油设计 2015年度连队支出升压速度预测 10%,2016 17%岁,年复年纪成年累月投下。。评价预测期四川石油设计利益毛额率和市集网息率成年累月投下。四川石油设计估计2022 进入年度可以忍受的增长期。高达2015 10月31日 日,四川石油设计成功2015 支出年度预测,成功预测范围。请贵公司: 1)外加展现四川石油设计 2015年度营业支出预测与净赚成功。2)兼备估计竞赛需求量、四川石油设计靠近开展示意图、精髓竞赛优势、和约签署与处决、客户动摇性和可扩展性等。,隶属事情2016的外加展现 年及嗣后年度支出、利益毛额率及市集网息率的计算依照与合常识。3)与特性学时相兼备、估计开展、生产经纪限制、同估计与公司的限制等相似优于。,外加展现四川石油设计评价预测条款拔取的依照及合常识。孤独的财务领队和评价员工需求反省和加工。 ………………………………………………………………………………………………………………… 79

   13、请贵公司兼备微观经济开展、估计景气度、 一路一路保险单的印象与促进、竞赛需求量、集市占有率等,外加展现新金华生产经纪所表面的的详细利于混乱和不利混乱。孤独财务领队反省并高处不隐瞒的视域。 …………………………………………………………………………….. 90

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   14、请贵公司兼备估计景气度、估计集合度、新闻快报期四川石油设计的集市占有率、集市拓展等,外加展现印象四川石油设计生产经纪的详细不利混乱。孤独财务领队反省并高处不隐瞒的视域。……………………………………………………………………………………………………………………………….. 99

   15、用功表格素材资料演示,新金华国际市集商品承认支出时点为,厂子实验合格后,将交付给客户。。承认在海外市集有面值的物品的支出的工夫点是,厂子实验合格后装运。请贵公司兼备出厂商品直竖的、试验操纵和反复,外加展现新金华支出承认倘若契合《连队会计员工原则》中间定位规则。孤独财务领队和会计员工师反省和加工。 …………………………………………… 106

   16、用功表格素材资料演示,新金华 2013年引入新股票持有者王志军触及爱好给予。请贵公司外加展现上述的爱好给予公允面值的承认依照、关于会计员工处置倘若契合会计员工原则的规则。孤独财务领队和会计员工师反省和加工。 ……………………………………………………………………. 107

   17、用功表格素材资料演示,新金华 2013年、 2014和 2015年上半年市集费用占营业支出使均衡参加为、和,2015 上半年的财务费用是 万元。请贵公司:1)和约估计可与公司的限制相似优于,外加展现新金华新闻快报期市集费用的合常识。 2)短期专款相抵的交换,外加展现新金华2015 上半年财务本钱的合常识。孤独财务领队和会计员工师反省和加工。 ………………………………………………………………………………………………………………….. 108

   18、用功表格素材资料演示,新闻快报期各端子新金华应收账户相信和存货用纸覆盖面值随营业支出的增长大幅增长,请贵公司:1)和约估计可与公司的限制相似优于、应收账户相信的经济衰退,外加展现新金华新闻快报期应收账户相信程度的合常识、坏账预备与回收预备。 2)兼备和约签署与处决、连队支出增长,外加展现新金华新闻快报期存货用纸覆盖面值的合常识及存货削价预备计提的极盛时性。孤独财务领队和会计员工师反省和加工。 ……………………………………. 110

   19、用功表格素材资料演示,四川石油设计以 2013年12月31 BA支出法的后果相位差很大。。请贵公司兼备四川石油设计生产经纪和财务限制差范围、评价市盈率范围,的比较级传播二者范围的理由及合常识。孤独财务领队反省并高处不隐瞒的视域。 …………………………………………………………………………………………………………… 113

   20、用功表格素材资料演示,四川石油设计的所有人在工程研制和约失效后见识赴约保函规则的工夫给予切断和约钱作为前进。用功素材资料同时显示,新闻快报端子无应收账户相信。请贵公司外加展现上述的范围的理由及合常识。想要孤独财务领队和会计员工师判定和弄清。 …………… 119

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   21、用功表格素材资料演示,四川石油设计新闻快报期各期市集费用均为 0。请贵公司兼备同估计比得上的公司限制,外加展现四川石油设计新闻快报期市集费用的合常识。想要孤独财务领队和会计员工师判定和弄清。 …………………………………………………………………………………………………………………………. 119

   22、用功表格素材资料演示,四川石油设计 2014岁末应收账户相信记述面值 2013岁末的增长 。请贵公司兼备同估计比得上的公司限制、课后进项,外加展现四川石油设计新闻快报期应收账户相信程度的合常识及坏账预备计提的极盛时性。想要孤独财务领队和会计员工师判定和弄清。 ……….. 120

   23、用功表格素材资料演示, 2015年上半年新金华新增供应者哈尔滨广瀚燃气涡轮爱好有限公司,首先大供应者。新金华向其釆购钱占比为。请贵公司外加展现哈尔滨广瀚燃气涡轮爱好有限公司2015 年上半年变为新金华首先大供应者的理由,新金华对其釆购满足的,对靠近生产经纪的印象。想要孤独财务领队和会计员工师判定和弄清。 ………………………………… 122

   24、请贵公司外加展现: 1)标的资产消受财政收入赞许的倘若具有可连续性。 2)标的资产进项法评价中财政收入赞许的保险单的中间定位前提倘若在优异的不决定性及对这笔买卖评面值的印象。孤独财务领队、专门律师和法官制止视域。 …………………………………………………………. 123

   25、请贵公司外加展现股票上市的公司新闻快报期内前番优异的资产重组中间定位接受实行限制。孤独财务领队反省并高处不隐瞒的视域。 ……………………………………………………………………………………… 126

   26、重写新闻快报中在多个不对: 1)未禀承《状态并购重组申报文献中间定位成绩与代替动词》的规则专项展现调解的的中间定位接受。2)募集资产的数额和作用未在MA中展现。。3)第 27页标示股票持有者依然需求这笔买卖。,股票持有者大会决议也标示买卖。4)重组新闻快报 325页2013 岁末用纸覆盖面值展现不对。孤独理财领队应勤奋的勤奋的、我会详细反省重组新闻快报的满足的和体式。,读取全文修正不对和短暂的风暴,负责找寻实习医师团和在内侧地把持中间的成绩。 ………………………………………………………………… 129

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   释 义

  一、普通术语

  公司/公司/股票上市的公司 指 恒泰APPro油和煤气辅助设施爱好爱好有限公司,论深圳使兼备买卖所的创业板

  恒泰用功表格 市,份代码:300157

  新金华 指 金州新金华机器制造业爱好有限公司

  四川石油设计 指 四川四川石油土木工程勘查设计爱好有限公司

  买卖对方党派的 指 费春印、刘会增、唯有宝藏页、郭庚普、王志军、曹广迪、杨荣文、李庆博、谷

   传纲、李钰宾、王佳宁

  买卖党派的 指 费春印、刘会增、唯有宝藏页、郭庚普、王志军、曹广迪、杨荣文、李庆博、谷

   传纲、李钰宾、王佳宁然后恒泰用功表格

   费春印、刘会增、唯有宝藏页、郭庚普、王志军、曹广迪、杨荣文、李庆博、谷

  买卖的运动的/根底资产 指 传纲等会诊所有物不变的新金华股权;李钰宾、王佳宁会诊所有物不变的四川石油设计

   90%股权

  标的公司 指 新金华、四川石油设计

  这笔买卖 指 这次发行爱好及支